就像一枚硬幣的兩面,不同的角度有不同的解讀。作為鐵礦石最大的用戶,中方一直想擁有真正的“中國(guó)價(jià)格”；但三大礦(淡水河谷、必和必拓、力拓)卻將“中國(guó)需求”作為中方的七寸來(lái)拿捏。2009年,雙方僵持了一年,談判無(wú)果而終。
2010年鐵礦石談判拉開(kāi)序幕,中方再次表達(dá)出要爭(zhēng)取首發(fā)價(jià)的態(tài)度,但鑒于與中方談判的難度,有跡象表明,三大礦正在“舍難求易”撇開(kāi)中國(guó),轉(zhuǎn)向與日韓談判,并將談判力量主要集中在日本。
2009年的首發(fā)價(jià)就是力拓與新日鐵達(dá)成的,盡管中方對(duì)此長(zhǎng)協(xié)價(jià)并不認(rèn)可,但實(shí)際上中國(guó)客戶一直都是在以這個(gè)價(jià)與三大礦進(jìn)行結(jié)算。因此,業(yè)界預(yù)計(jì)三大礦會(huì)采取同樣的措施,通過(guò)與日本鋼企達(dá)成“首發(fā)價(jià)”,以此來(lái)要挾中方就范。
對(duì)中方來(lái)說(shuō),鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)的飆升和以寶鋼為首的鋼企不斷提價(jià),也極大地壓縮了中方的談判空間。談判尚未進(jìn)入實(shí)質(zhì)性階段,中方已經(jīng)立于不勝之地。
三大礦談判重心重返日本
中國(guó)市場(chǎng)對(duì)三大礦的重要性不言而喻,中方也多次表態(tài)要拿下2010年首發(fā)價(jià)。但2009年鐵礦石談判的艱難,已經(jīng)預(yù)示著2010年的談判不會(huì)輕松。與其談而未果,不如采取迂回戰(zhàn)術(shù),拷貝2009年的模式,先與日本、韓國(guó)鋼企談成首發(fā)價(jià),再要求中方接受這個(gè)首發(fā)價(jià)。
顯然,三大礦正在如此籌劃。據(jù)英國(guó)《金融時(shí)報(bào)》報(bào)道,三大鐵礦石巨頭預(yù)備“撇開(kāi)”中國(guó)談判代表,轉(zhuǎn)而與日本客戶展開(kāi)談判,以先期達(dá)成基準(zhǔn)價(jià)格協(xié)議。
這一報(bào)道絕非空穴來(lái)風(fēng)。按照往年慣例,在元旦前后(談判啟動(dòng)階段),三大礦一般都會(huì)有所動(dòng)作,對(duì)鋼廠進(jìn)行拜訪,并搶在長(zhǎng)協(xié)價(jià)達(dá)成前先與一些小鋼廠簽訂合同。但今年這些活動(dòng)明顯減少。記者從多家鋼企處獲悉,三巨頭去年底以來(lái)并沒(méi)有與中方進(jìn)行實(shí)質(zhì)的談判接觸。
在談判開(kāi)啟前,中方已經(jīng)暗示,希望鐵礦石長(zhǎng)協(xié)價(jià)在2009年基礎(chǔ)上上漲的幅度在10%以內(nèi)。而三大礦則在不斷放出風(fēng)聲提高漲價(jià)預(yù)期,從此前的20%已經(jīng)“漲”到了目前的30%甚至更高。顯然,要在這一差距上達(dá)成妥協(xié),其難度并不比2009年小。
三大礦與日本鋼企談判的難度,明顯要小得多。一方面,日本鋼鐵市場(chǎng)逐步回暖,為鐵礦石漲價(jià)創(chuàng)造了一定的條件；更為重要的是,由于日本鋼企在海外的眾多礦山擁有權(quán)益。也就是說(shuō),鐵礦石漲價(jià)造成的成本上升,完全可以通過(guò)礦石收益得到彌補(bǔ)。因此,相較于中國(guó)鋼企,日本鋼企對(duì)鐵礦石漲價(jià)并不太敏感。
“如果的確轉(zhuǎn)向與日本談判,達(dá)成首發(fā)價(jià)格,作為最大礦石消費(fèi)國(guó)的中國(guó)無(wú)疑又一次被動(dòng)。”
現(xiàn)貨價(jià)翻番投行繼續(xù)唱高
三大礦之所以冷落中方而釋放出要與日韓談判的信號(hào),并非三大礦不看重中國(guó)市場(chǎng),而是要采取迂回手段,讓中方手中可打的牌更少。
對(duì)于中方來(lái)說(shuō),鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)的持續(xù)飆升,已經(jīng)成為比鐵礦石談判更為頭痛的燃眉之急。鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)越高,中方談判就越被動(dòng)。
中國(guó)海關(guān)剛剛發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示,去年12月我國(guó)進(jìn)口鐵礦砂及其精礦6216萬(wàn)噸,高于11月的5107萬(wàn)噸,與2008年同期相比增幅高達(dá)80%。而去年全年,我國(guó)進(jìn)口鐵礦砂及其精礦6.28億噸,同比增長(zhǎng)41.6%。
中方需求強(qiáng)烈,定價(jià)權(quán)自然就掌握在賣(mài)方手上。伴隨進(jìn)口量大增的是進(jìn)口現(xiàn)貨價(jià)的一路扶搖直上。1月13日,品位在63%的印度鐵礦石現(xiàn)貨價(jià)格已飆升至每噸133美元(含運(yùn)費(fèi)),相對(duì)于去年3月末每噸59.1美元的最低點(diǎn),漲幅已經(jīng)翻番,也比2009年度的“長(zhǎng)協(xié)價(jià)”高出50%以上。
業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì),元旦后印度鐵礦石價(jià)格的上漲,將使主流鋼材的成本增加300元/噸。進(jìn)一步壓縮了中國(guó)鋼企的利潤(rùn)空間。
盡管?chē)?guó)際鋼協(xié)預(yù)測(cè),世界鋼鐵需求2010年將呈恢復(fù)增長(zhǎng)的趨勢(shì),但增速平緩,并不支持鐵礦石價(jià)格瘋漲。但國(guó)際投行為鐵礦石漲價(jià)“搖旗吶喊”的聲音卻不斷高漲。美林公司在周三發(fā)布的一份研究報(bào)告表示,由于鐵礦石和鋼鐵市場(chǎng)復(fù)蘇步伐快于預(yù)期,2010—2011年鐵礦石合同價(jià)格預(yù)計(jì)將上漲50%,至每噸85.60美元。美林此前預(yù)計(jì)鐵礦石價(jià)格上漲15%,此次上調(diào)幅度是迄今為止投資銀行中最大的。近期已經(jīng)有多家銀行上調(diào)了鐵礦石合同價(jià)預(yù)期,但預(yù)期的漲幅普遍在20%—30%之間。
鋼廠漲價(jià)轉(zhuǎn)移成本
去年12月10日,寶鋼公布了2010年1月份部分產(chǎn)品的價(jià)格,大部分品種價(jià)格每噸上調(diào)了300至600元。1月12日,寶鋼再次上調(diào)2月鋼材出廠價(jià),上調(diào)的幅度在200—300元/噸。
行業(yè)龍頭的漲價(jià),自然引發(fā)了跟風(fēng)潮。事實(shí)上,上周已經(jīng)10多家熱軋鋼廠上調(diào)了出廠價(jià)格,沙鋼上調(diào)出廠價(jià)格200元/噸,八鋼、酒鋼、萊鋼、日鋼、柳鋼等上調(diào)幅度在150元/噸以內(nèi)。而現(xiàn)貨市場(chǎng)的鋼材價(jià)格更是連日上漲,到目前為止已是連續(xù)11周保持上漲的態(tài)勢(shì)。在寶鋼宣布漲價(jià)之后,另一鋼鐵巨頭武鋼也已經(jīng)口頭對(duì)貿(mào)易商發(fā)出了漲價(jià)通知,幅度較之寶鋼更大。
對(duì)于鋼企的漲價(jià)潮,業(yè)界一致認(rèn)為是鋼企通過(guò)漲價(jià)向下游轉(zhuǎn)移成本。中聯(lián)鋼分析師楊進(jìn)先就表示,原材料價(jià)格的大幅度上漲,推動(dòng)生產(chǎn)成本走高是市場(chǎng)看漲預(yù)期增強(qiáng)的主要原因,春節(jié)之前行情仍有沖高的可能。
不過(guò),對(duì)于轉(zhuǎn)移成本的說(shuō)法,寶鋼方面并不認(rèn)同。寶鋼表示,價(jià)格的調(diào)整主要是根據(jù)市場(chǎng)供求情況,目前汽車(chē)、家電等下游用戶需求旺盛,公司雖然滿負(fù)荷生產(chǎn),還無(wú)法完全滿足用戶的需求。
中國(guó)鋼企的集體漲價(jià),成為三大礦大幅提升鐵礦石價(jià)格的理由之一,使得中方的鐵礦石談判境地更為困頓。
“但是從目前的情況看,即使中方堅(jiān)持自己的價(jià)格底線,三大礦山也會(huì)通過(guò)各種方式逼迫中方接受他們提出的價(jià)格�！敝蟹綉�(yīng)該爭(zhēng)取更多和其他國(guó)家中小礦山合作的機(jī)會(huì),尋找更多的礦石供應(yīng)渠道,同時(shí)應(yīng)該有選擇性地加快國(guó)內(nèi)外礦山的開(kāi)發(fā)步伐。更重要的是,目前中國(guó)鋼材產(chǎn)能過(guò)剩問(wèn)題突出,應(yīng)該結(jié)合產(chǎn)業(yè)政策推行兼并重組,控制產(chǎn)能釋放,根本上減少對(duì)礦石的過(guò)量需求。 (南方日?qǐng)?bào)) |
